Держать Европейский парламент «в неведении» по поводу EIOPA

В «Экономике и обществе» Макс Вебер писал: «Бюрократия, естественно, приветствует плохо информированный и, следовательно, бессильный парламент — по крайней мере, в той мере, в какой невежество каким-то образом согласуется с интересами бюрократии», — пишет Дик Рош. На протяжении большей части года действия Комиссии ЕС и EIOPA демонстрируют, что спустя сто лет после того, как они появились в печати, взгляды Вебера остаются такими же верными и сегодня, как и в момент их написания. 

Предложение, от которого нельзя отказаться

В 2019 году крупнейший в Румынии поставщик автострахования City Insurance столкнулся с финансовыми проблемами. Румынский орган финансового надзора ASF обратился к Euroins Румыния, входящей в Euroins Insurance Group (EIG), одной из крупнейших независимых страховых групп в Центральной и Восточной Европе, о покупке компании. Рассматривая City Insurance как по существу банкрота, Euroins сказала «Нет!»

За этим отказом последовала многолетняя кампания АЧС. Регулятор внимательно изучил бухгалтерские книги Euroins, ввел в компанию временную администрацию из-за «качества» людей в ее совете директоров, ввел серию санкций со штрафами, превышающими 3.2 миллиона евро, и выразил обеспокоенность по поводу контрактов перестрахования, которые ранее не считались проблематичными.

^nd В феврале 2023 года АЧС поразила Евроинс «ядерным взрывом». Регулирующий орган Румынии опубликовал отчет, в котором утверждается, что у компании «недостаток в размере 400 миллионов евро по отношению к требованию к капиталу платежеспособности и 320 миллионов евро по отношению к минимальному требованию к капиталу». Эти выводы полностью отличаются от позиции, занятой ASF в предыдущих отчетах по евроинам.

Страховая группа Euroins (EIG) связалась с EIOPA, выразила свою обеспокоенность по поводу АЧС, потребовала проведения внеочередного заседания наблюдательного совета EIOPA и предложила провести независимую внешнюю проверку ведущей международной командой актуарных и бухгалтерских экспертов, работающих под руководством EIOPA, румынской и болгарской регуляторы экономического баланса Euroins Румынии.

Болгарская комиссия финансового надзора (FSC), соответствующий надзорный орган страховой группы Euroins, также связалась с EIOPA. FSC подчеркнул обеспокоенность по поводу действий румынского регулятора и поручился за положительное финансовое положение EIG. EIOPA отмахнулась от этих опасений на том основании, что только румынский регулирующий орган может принять решение в отношении страховой организации, базирующейся в Румынии.   

Реклама

В ответ на подход EIG EIOPA указала, что проведет собственную оценку результатов ASF, игнорируя призыв к независимому внешнему участию.

EIOPA исключила Euroins Румыния и EIG из своего «процесса оценки». Румынский регулирующий орган, напротив, был полностью вовлечен в процесс.

Eurohold Bulgaria AD, компания, акции которой котируются на Варшавской и Софийской фондовых биржах, владельцы EIG отреагировали энергично. Он обвинил «сотрудников высшего и среднего звена» регулятора и «лиц, вызвавших кризис с румынской страховой компанией City Insurance» в совершении «организованной атаки на Euroins Румыния», охарактеризовав свои действия как «предложение враждебного поглощения» Euroins Румыния. .

Европейский банк реконструкции и развития

В девелоперский скандал включился и Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР). Банк стал акционером Euroins Insurance Group (EIG) после краха City Insurance. Инвестиции в группу в размере 30 миллионов евро были направлены на «стабилизацию страхового сектора, одновременно обеспечивая комфорт клиентам, регулирующим органам и поставщикам».

ЕБРР поставил под сомнение утверждения АФС о Euroins Румыния. Он отметил, что предыдущие отчеты ASF подтверждали положение по капиталу в Euroins, оспаривали позицию ASF по перестрахованию Euroins в Румынии и указывали, что если бы существовала какая-либо проблема с ликвидностью или если бы требовался дополнительный капитал, можно было бы предпринять корректирующие действия для решения обеих проблем.

^th В марте болгарский регулирующий орган вновь вступил в борьбу, одобрив договор перестрахования Euroins Румыния. Это подтверждение также было отвергнуто ASF и EIOPA. EIOPA снова заняла узкую бюрократическую позицию, согласно которой единственным надзорным органом, имеющим позицию по этому вопросу, была ASF – независимо от доказательств, ставящих под сомнение позицию этого агентства.

В попытке придать этому делу некоторую объективность ЕБРР поручил ведущей мировой актуарной бухгалтерской фирме провести независимую оценку Euroins Румыния. ЕБРР попросил АФС и Министерство финансов Румынии отложить любые действия до 31 декабря.^st Март, когда должна была быть завершена экспертно-актуарная оценка. Эта просьба была проигнорирована.

Действия АФС затем меняют тон.

17 марта 2023 года ASF объявила, что решила «отозвать разрешение на деятельность Euroins Румыния» и начала процедуру банкротства.

Весьма примечательно, что на следующий день АФС изменила свою позицию. Представитель ASF пояснил, что регулятор действовал не «на основании» компании, которая обанкротилась по экономическим причинам, а скорее, Euroins теряла лицензию «в качестве меры, призванной наказать за поведение».

Измененное обоснование действий АФС против Евроинз Румыния было продуманным шагом, имеющим значительные последствия. Если бы ASF выступил с обвинением в недостаточности капитала (а это было основой его первоначального дела), у Euroins было бы 30 дней на разработку плана исправления ситуации и 60 дней на его реализацию. Изменив основу своих действий, ASF – при молчаливой поддержке EIOPA – лишила Euroins и EIG такой возможности.

Действия АЧС 18 числа^th Март, который противоречил требованиям Solvency II, был проигнорирован EIOPA.  

Двойные стандарты EIOPA и секретность

Отвергнув независимую внешнюю проверку позиции Euroins, EIOPA решила провести собственную проверку обвинений, выдвинутых ASF 2 февраля. EIG и Euroins Румыния не были приглашены представить материалы или внести какой-либо вклад в экспертизу EIOPA или в последующий отчет.

АФС, напротив, принимала участие в подготовке отчета. Подход, принятый EIOPA, означал, что ASF, если и не единственный судья в своем собственном деле, был активным членом жюри. Эта предвзятость не закончилась с завершением отчета EIOPA.

EIOPA подписала свой отчет по евроинам 5 числа.^th В апреле Euroins запросила доступ к отчету. EIOPA отказала в доступе на том основании, что ее содержание конфиденциально.

АФС, как полноправный участник встречи 5 апреля, имела полный доступ к отчету и не замедлила злоупотребить этим доступом. Через несколько минут после 5^th Апрельское заседание, на котором заключительные детали отчета, поддерживающего точку зрения АФС, появились в румынских СМИ. За утечками, приписываемыми АФС, последовал публичный брифинг, на котором директор АФС прокомментировал детали отчета. EIG подала жалобу на нарушение конфиденциальности в EIOPA. Жалоба ни к чему не привела.

Скрыв от Euroins свой отчет, EIOPA разрешила ASF использовать его в Апелляционном суде Бухареста, ошеломляя EIG во время важных судебных разбирательств, склоняя чашу весов в пользу ASF. EIG не получила доступа к отчету в середине июня 2023 года, поскольку процедура банкротства уже шла полным ходом.  

Уклонение от комиссии

Комиссия ЕС также была чрезвычайно уклончивой в отношении дела EUROINS.

На парламентские вопросы (PQ) по этому делу были получены пренебрежительные и неполные ответы. Ссылки, предоставленные в ответах на запросы, ведут к материалам, которые либо сильно отредактированы, либо «доступ запрещен». 

Обеспокоенность, высказанная Комиссии по поводу EIOPA и ASF болгарским регулирующим органом и Европейским банком реконструкции и развития, была отброшена.  

Самое странное, что Комиссия, ссылаясь на отчет EIOPA в ответах на вопросы PQ, признала, что этот отчет «не был доведен до сведения Комиссии».

Позиция по умолчанию, принятая Комиссией, заключалась в том, что АФС несет исключительную ответственность за «оценку платежеспособности Euroins Румыния», игнорируя возможность того, что анализ АФС может быть неверным, предвзятым или и тем, и другим.

До недавнего времени единственными общедоступными подробностями выводов отчета EIOPA были утечки, которые, как полагают, произошли от ASF. Однако в декабре ссылка на неотредактированную версию отчета Апелляционного совета европейских надзорных органов [BoA-D-2023-01] была опубликована, очевидно, случайно, в сноске к ответу PQ. В пункте 12 этого отчета говорится: «Согласно отчету EIOPA, Euroins Румыния имела дефицит чистой наилучшей оценки для бизнеса ОСАГО на отчетную дату 30 сентября 2022 года. По мнению EIOPA, дефицит находился в диапазоне от 550 миллионов евро. и 581 миллион евро».

Этот «вывод» резко отличается от выводов АЧС в трех отчетах, опубликованных до февраля 2023 года, и даже от цифр в отчете АЧС за 2 года.^nd Февраль 2023 года. Он противоречит взглядам Болгарской комиссии финансового надзора на евроины и полностью отличается от выводов отчета, заказанного ЕБРР одному из самых уважаемых страховых аудиторов в мире, который пришел к выводу, что EUROINS Румыния является платежеспособной компанией без дефицита капитала. и что с качественной точки зрения договоры перестрахования EIG/EUROINS Румыния отвечали требованиям EU Solvency II в отношении передачи рисков.

Примирить эти разные взгляды невозможно. Из-за секретности, окружающей отчет EIOPA, ни Комиссии, ни EIOPA не пришлось этого делать.

Бездействие имеет последствия.

Пытаясь выступить посредником в решении дела Euroins, ЕБРР предупредил о потенциальных последствиях действий, запланированных румынским регулирующим органом. Эти предупреждения были проигнорированы, и повлекшее за собой бездействие имело последствия. Миллионы румын лишились страхового покрытия, правительство Румынии было вынуждено принять чрезвычайные постановления, продлевающие срок действия полисов, выданных компанией, лицензию которой оно отозвало, румынский фонд страховых гарантий, вероятно, потребует от налогоплательщика «выручить его», а Румынии предъявлен иск на сумму более 500 миллионов евро за уничтожение евроин Румынии.

Неспособность EIOPA выступить посредником в поиске решения по мере развития дела Euroins и его вопиющая предвзятость по мере развития дела поднимают тревожные вопросы об агентстве ЕС.

Позиция Комиссии по делу Евроинса не поддается логике. Оно проигнорировало предупреждения о том, что происходит в Румынии, и провело месяцы, «прикрывая» EIOPA. Сообщение о том, что Комиссия не ознакомилась с отчетом EIOPA, является странным.

Когда президент фон дер Ляйен вступила в должность, она пообещала, что прозрачность станет характерным принципом ее Комиссии: прозрачности существенно не хватает в подходе EIOPA и Комиссии ЕС в деле евроин.

Дик Рош — бывший министр Ирландии по европейским делам и бывший министр окружающей среды. 

Поделиться этой статьей: