P2P-инвестиции, облигации и депозиты создают оптимальный портфель в 2024 году.

По оценкам платформы Robocash, в 2024 году оптимальным решением будет сохранение двух третей инвестиционного портфеля в инструментах с фиксированной доходностью.

Специалисты Robocash проанализировали 9 различных инвестиционных активов, чтобы определить оптимальную структуру портфеля. В ходе исследования было изучено 10 моделей распределения портфелей* и рассмотрена корреляция активов.

Портфель модели Блэка-Литтермана обещает самую высокую доходность в 2024 году, но предполагает размещение всех средств в криптовалюте. «Конечно, такой подход противоречит идее диверсификации и существенно увеличивает риски инвестиций». - комментируют специалисты. 

В условиях экономической нестабильности тенденция к диверсификации портфеля остается актуальной. «Методы алгоритма Конно-Ямадзаки и HRP предполагают разместить все 9 анализируемых активов в один портфель. Такой подход снижает некоторые риски, но определенно не самый эффективный с точки зрения прибыли».

Наиболее оптимальным вариантом является структура, выявленная в ходе Парето-оптимизации. Такой портфель содержит 64.9% активов с фиксированным доходом, а именно облигации, P2P-инвестиции и депозиты. Остальную часть составляют активы с переменной доходностью (30.6%) и активы в иностранной валюте (4.5%). «Доходность здесь ниже, чем, например, в случае максимальной диверсификации или рассмотрения безрисковой ставки по коэффициенту Шарпа. Но такое сочетание является оптимальным с точки зрения достижения наилучшего соотношения риска и доходности». - добавляют специалисты. 

* В список методов вошли следующие: Марковица, VaR (Value at Risk), Mean-CVaR (условная VAR в среднем), модель Блэка-Леттермана, коэффициент Шарпа, паритет риска и доходности, робастная оптимизация, Конно-Ямадзаки (среднее значение). Абсолютное отклонение), HRP (оптимизация на основе машинного обучения на основе иерархической паритета рисков), минимизация риска Парето и максимизация прибыльности.

Прочтите в Google Документах

Реклама

Примечания для редакторов: Робо.кэш — это полностью автоматизированная инвестиционная платформа, базирующаяся в Хорватии, с гарантией обратного выкупа инвестиций, действующая в Европейском Союзе, Великобритании и Швейцарии. Платформа, запущенная в феврале 2017 года, принадлежит финансовому холдингу UnaFinancial, который предоставляет финтех-услуги на развивающихся рынках Азии и Европы. В составе холдинга Robo.cash работает по модели «peer-to-portfolio», предоставляющей возможность инвестировать в потребительские и коммерческие кредиты, выдаваемые дочерними компаниями. По состоянию на 30 ноября 2023 года он привлек более 85 миллионов евро инвестиций и профинансировал кредиты на сумму более 750 миллионов евро. 

Фото Стивен Доусон on Unsplash

https://robo.cash/
https://twitter.com/Robocash1
https://www.linkedin.com/robo.cash
https://www.facebook.com/robocash.invest/
https://t.me/robocash_europe
https://www.youtube.com/@Robocash_investment/  

Поделиться этой статьей: